中信涨停 期权市场维持乐观

原标题：中信涨停，期权市场维持乐观

今天去南阳交流，部分数据还没出来，简单聊下~

一、ETF期权观点及策略：

周一50ETF小幅低开后震荡上行，午盘快速拉升，最终收涨1.40%，收缩量中阳线。

从波动率来看，期权隐波大幅反弹，50ETF波指大涨至13.86%。认购隐波仍然高于认沽，但价差收窄，大涨后，期权市场乐观情绪回落。不过沪市300ETF期权显著强于50ETF期权，虚值合约均出现翻倍涨幅。

从核心板块来看，受消息面影响，银行板块相对较弱，保险板块放量大涨至近期箱体上沿，证券板块放量大涨5.67%，家电板块维持高位震荡，盘中创新高。从权重个股来看，平安放量站上30日均线，茅台突破60日均线，招行相对较弱，收长下影假阳线。整体来看，面对前高压力，多日震荡后，券商再次发力，带头大哥中信证券153亿成交量封板，市场做多情绪高涨，北上资金再次流入65亿，目前50ETF重回前高压力处，300ETF已破新高，重点关注前高压力及5日均线支撑。

操作上，继续持有5%仓位50ETF1月3000认购权利仓，及1月2950认沽义务仓未动，倘若50ETF放量突破前高，则考虑权利仓加仓。

二、50ETF期权波动率及持仓：

从1月持仓变化来看，认购在3200处增仓最大，认沽在3000处增仓最大，50ETF压力有上移迹象。

从1月持仓分布来看，仍是认购在3100处持仓最大，认沽在3000处持仓最大，50ETF支撑压力不变。

从波动率来看，标的30日历史波动率收涨至11.97%，60日历史波动率微涨至11.55%，仍处于底部区域。1月平值认购隐波收涨至14.54%，认沽隐波收涨至13.56%，认购隐波仍高于认沽水平，但价差收窄，期权市场乐观情绪稍有回落。